Евросоюз и правительство Кипра принимают кропотливые усилия по выводу островного государства из финансового кризиса. Порой спасительные меры напоминают игру в напёрсток или цыганский лошадиный бизнес. Цена спасения всё время меняется. Но проигравшие будут обязательно.
После многочасового заседания министры финансов еврозоны вместе с МВФ, ЕЦБ и Еврокомиссией придумали новый план спасения Кипра. Президент Никос Анастасиадис объявил о «начале новой эры». Кипрский Центробанк устанавливает контроль над финансовыми операциями. Переговоры велись в экстренном режиме – если бы они закончились ничем до сегодняшнего дня, Кипр лишался обещанного ЕЦБ вливания и неминуемо банкротился. Пока что этого не случилось. Страна остаётся в зоне евро.
По новому варианту мелких вкладчиков обещают не трогать. Свои сбережения киприоты отстояли. Впрочем, держатели банковских облигаций пострадают всё равно, но это уже считается меньшим из зол. Клиентов ожидают нелёгкие времена. Банковская система была краеугольным камнем кипрской экономики, и сбой в её работе равнозначен коллапсу ТЭКа для России.
Итоговый рецепт таков. Евросоюз даёт Кипру запланированные 10 млрд евро. Остальные 6-7 млрд Никосия должна изыскать самостоятельно. Банковский сектор Кипра подвергнется масштабной реструктуризации. Не обойдётся и без конфискаций, правда, косвенных.
Под термином «реструктуризация» в первую очередь понимается переливание активов между двумя крупнейшими банками — Laiki Bank (Народный банк) и Bank of Cyprus (Банк Кипра). Первый, с 84%-ной долей государства, вообще закроют. Хранящиеся в нём мелкие депозиты передадут во второй. Самая загадочная операция произойдет с крупными вкладами размером более 100 тысяч евро – их переведут в некий банк, который пока не называется. Речь идёт о 4,2 млрд евро. При этом и после транзакции эти средства окажутся недоступными для хозяев. Но когда «ледниковый период» всё-таки закончится, мёртвые смогут позавидовать живым. Пока конфискационный процент чётко не называется. Начинали с 20-25%, но уже проскальзывают беспрецедентные 40% и даже 60%.
Вкладчики Bank of Cyprus тоже не имеют особого повода для радости. Скорее всего, и их сбережения подвергнутся многопроцентной резекции. Сопоставимой с потерями клиентов Laiki Bank. Пока говорят о 30%.
Будущее скрыто в тумане. Хотя прогноз очевиден: как только доступ к вкладам откроется, многие владельцы наверняка предпочтут уйти в другие юрисдикции. Массированный отток капиталов приведёт к кризису ликвидности, острой нехватке кредитных ресурсов и почти наверняка – к закрытию филиалов зарубежных банков. Доводы того характера, что в других странах и процентная ставка выше, и правила жёстче, вряд ли окажутся неоспоримыми. Во всяком случае, для «белых» вкладчиков и незапятнанной репутацией.
Среди «серых» в первую очередь называют российских инвесторов. Реакция наших властей во многом подкрепила этот тезис. Сейчас ситуация мало изменилась, однако прежних судорог уже почти не просматривается. Произошёл даже переход к некоему конструктиву. Владимир Путин дал указание правительству и Минфину – предложить условия реструктуризации кредита Кипру в 2,5 млрд евро, выданного в 2011 году. Как бы то ни было, Россия от нового варианта теряет больше других. Не зря премьер Медведев снова вспомнил ленинские формулы о грабеже награбленного. Зато Ангела Меркель считает, что найденная антикризисная формула «возлагает ответственность на тех, кто является причиной проблем».
Удивляет лихость, с какой все стороны брались за решение вопроса. В плане широты и размаха кипрский кризис, пожалуй, беспрецедентен. Маятник качался от первоначальных 6,75-9,9% до теперешних 30-60%. Европейцы забывали поставить в известность россиян. Москва требовала учитывать нужды своих госструктур, пользующихся офшорами. Парламентарии от правящей партии Кипра не поддерживали действия правительства. Планы налогообложения депозитов с гневом отвергались, чтобы на другой день вновь вернуться на рассмотрение («по многочисленным просьбам трудящихся»). Порой складывалось впечатление первозданного хаоса и пещерного непрофессионализма.
Но для поднаторевших в финансовых делах киприотов, равно как и для еврофинансистов, такое нехарактерно. Возможно, мы наблюдали многоходовую комбинацию по удержанию Кипра в зоне евро. Но попутно вскрылся целый пласт общеевропейских проблем.
Во-первых, стало ясно, что члены ЕС делятся на «сорта». Что позволено с Кипром, никак не пройдёт с Италией. В то же время проявилась готовность евробюрократии любой ценой сохранять нынешние прерогативы и зоны контроля. Это помножилось на бюрократическую неразбериху среди брюссельских чиновников.
Остроты добавляет тот факт, что все договорённости по Кипру ещё требуют утверждениями всеми 17 странами, входящими в еврозону. А у них, между прочим, есть право вето. Так что нам ещё надолго предстоит тревожное ожидание новостей с острова Афродиты.